Блокчейн — это новый SWIFT?

Платежный оператор SWIFT — монополист на рынке межбанковских переводов. Однако по скорости совершения переводов он значительно уступает доставке товаров Amazon. Получить заказа из интернет-агрегатора можно за 1-2 дня, а денежный перевод иногда занимает до 5 дней. Станет ли блокчейн полноценной альтернативой SWIFT?

0
309

Медленно, дорого и бюрократично: что не так со SWIFT

Система передачи межбанковской информации и совершения платежей SWIFT — важный элемент мировой банковской индустрии. Ее создали в 1973 году, и сейчас к системе подключены финансовые организации из 200 стран. Объем переводов достигает $150 трлн в год. SWIFT используют биржи, брокерские компании, депозитарии.

Система защищает информацию от несанкционированного вмешательства, архивирует копии всех переданных сообщений и несет ответственность за технические сбои. Ее тарифы значительно ниже, чем у других платежных систем.

У SWIFT хватает недостатков, которые стали еще более заметны на фоне новых технологий — например, блокчейна. Платежи и переводы в системе медленные, дорогие и непрозрачные.

В день через SWIFT проходит около 24 млн транзакций. Через Bitcoin — 300 тыс., через Ethereum — 500 тыс. Зато так называемый «убийца» SWIFT — Ripple — может обрабатывать до 1000 транзакций в секунду.  Впрочем, всем далеко до VISA, которая обрабатывает 24 тыс. транзакций в секунду.

Недостатки SWIFT:

Безопасность. Система неоднократно подвергалась хакерским атакам и теряла  крупные суммы денег. После 11 сентября 2001 года доступ к конфиденциальной информации о счетах получили спецслужбы США.

Централизованная структура. У SWIFT централизованная структура: сетью управляют сотрудники штаб-квартиры в Брюсселе, а транзакции проходят через два операционных центра в Нидерландах и США. Это создает возможности для давления и манипулирования.

Политические манипуляции. С 2012 по 2016 гг. 20 банков Ирана отключили от SWIFT по политическим причинам. После событий 2014 г. неоднократно раздавались призывы к отключению России от SWIFT.

Медленная скорость обработки платежей. В обработке платежей задействованы сразу несколько банков: плательщика, корреспондента банка-плательщика, корреспондента банка-получателя, получателя. Переводы затягиваются и могут идти до 5 дней.

Несовершенство технологии. До 5% транзакций воспринимаются как ошибочные и требуют ручной обработки, 60% платежей в той или иной степени требуют вмешательства человека.

Посредники. Протокол SWIFT не посылает деньги — он просто отправляет платежные поручения. За проведение перевода надо заплатить банку-посреднику. В среднем стоимость платежа составляет от $1,50 до $25 при переводе в долларах, или от €3 до €50 при переводе в евро. На оплату всех комиссий может уйти до 7% от суммы платежа.

Дорого и сложно подключиться. За подключение к системе надо собрать большой пакет документов и заплатить до $200 тыс.

Что может предложить блокчейн?

Почитайте наш перевод исследования компании CB Insights «Как блокчейн может изменить банковскую отрасль», чтобы узнать больше о том, как блокчейн может изменить рынок ценных бумаг, кредитов и займов.  

Конкуренты SWIFT — национальные платежные системы, которые поддерживают единый формат, но могут работать автономно. В 2014 году ЦБ РФ запустил систему по передаче финансовых сообщений (СПФС), а год спустя в Китае заработала платежная система CIPS (Chinese Internatonal Payment System) с транзакциями в юанях. Но такие платформы технологически и инфраструктурно мало отличаются от SWIFT. Их главная цель — независимость национальной финансовой системы.

А вот технологически иной блокчейн претендует на то, чтобы стать альтернативой международному оператору. Он может помочь совершать переводы напрямую между банками, без многократной проверки и подтверждения транзакций.

Распределенный реестр. В блокчейне невозможно подделать информацию. Легко отслеживать движение средств и бороться с отмыванием доходов.

Нет посредников. Смарт-контракты позволяют проводить операции без посредников. Значит, и платить им не надо.

Низкие комиссии. Перевод не требует больших затрат — доли цента или доллара.  

Экономия на клиринге и расчетах. Вместо сети кастодиальных сервисов и банков-корреспондентов транзакции можно урегулировать непосредственно на блокчейне. По подсчетам, это может снизить затраты на $20 млрд. Яркий пример работающей системы — Австралийская фондовая биржа, которая частично перевела клиринг на блокчейн.  

Скорость. Система еще далека от идеала, но потенциально скорость обработки транзакций в распределенном реестре может быть в 2-3 раза выше, чем у SWIFT. Перевод займет от долей секунды до нескольких часов, что позволит сократить кредитные риски.

Болевые точки блокчейна

У блокчейна тоже есть ряд серьезных недостатков:

Особенности технологии ограничивают применение блокчейна в межбанковских переводах: транзакции нельзя отменить, потерянные средства нельзя восстановить,

Масштабируемость. SWIFT пересылает 30 млн сообщений в день, а  текущий объем транзакций bitcoin — 300 тыс. Технологию можно масштабировать, но практических примеров пока нет.

Согласованность. Правовой статус блокчейна не определен и не согласован между национальными юрисдикциями. Чтобы банки смогли использовать блокчейн-платформы (например, Ripple), инструмент должны одобрить регуляторы разных стран.

«Блокчейн сам по себе не может быть альтернативой. SWIFT — не только и не столько технологическая система передачи финансовых сообщений, сколько сложившаяся правоотношений, принимаемая всеми участниками», — отмечает Роман Прохоров, председатель правления Ассоциации «Финансовые инновации».

Нужен регулятор. Платежи можно проводить напрямую друг другу, но понадобится подтверждать личность и наличие активов, разрешать споры, контролировать соблюдение обязательств.

Открытость данных. Транзакции в системе открыты для всех участников цепочки: банки должны быть готовы делиться большинством своих данных.

Потери комиссионных. По оценке McKinsey, на глобальных платежах банки зарабатывают $1,6 трлн в год. Пока непонятно, сколько они потеряют из-за новой технологии. «Смена существующих технологий межбанковских расчетов на блокчейн-системы повлечет очевидные немалые издержки при неочевидном профите», —  добавляет Роман Прохоров.

Переход на блокчейн или любую другую альтернативу — трудоемкая задача с неясными перспективами. Для этого должна быть реальная необходимость, выгода, которая перекрыла бы все издержки и сложности. Но пока, кажется, реальной потребности переходить на блокчейн-платформы вместо SWIFT просто нет.  

Попытки уйти от SWIFT

В поисках решения для быстрых недорогих переводов банки и компании экспериментируют с блокчейном. Самый заметный проект — Ripple. Компания предлагает сервис для поддержки и проведения межбанковских платежей. С платформой уже сотрудничают десятки платежных систем и банков по всему миру. Недавно испанский банк Santander запустил первую международную платежную систему на основе блокчейн-платформы xCurrent от Ripple.

Еще один крупный проект — блокчейн-консорциум R3, в который входят крупнейшие банки мира, включая JPMorgan и Citigroup. Консорциум хочет предложить «новую операционную систему для финансовых рынков».

В апреле этого года. 22 страны ЕС подписали Соглашение о создании европейского блокчейн-сообщества. Цель организации — запуск единой платформы для международных переводов. Согласно документу, первые переводы могут быть совершены к концу 2019 года.

О планах перевести на блокчейн Систему передачи финансовых сообщений сообщал ЦБ РФ. Первый межбанковский перевод на блокчейне между Альфа-Банком и Сбербанком произошел еще в ноябре 2017 года.

Аргентинский банк Banco Masventas запустил систему трансграничных платежей в bitcoin вместе с местной биржой Bitex. Клиенты банка переводят и получают обычные фиатные деньги, а банк использует криптовалюту для платежей. Эксперименты по созданию собственной блокчейн-системы также проводила VISA.

SWIFT внедряет блокчейн

Представители SWIFT неоднократно называли блокчейн незрелой технологией и сомневались в том, что она сможет работать под эгидой организации. В последние годы количество клиентов платежной системы только растет. Компания также старается отвечать на технологические вызовы.

В апреле SWIFT запустила новый стандарт осуществления международных расчетов — Global Payments Innovation (GPI). Он позволяет корпоративным клиентам проводить платежи за два часа. К проекту уже присоединились 6 российских банков. Но GPI — не новая, а усовершенствованная инфраструктура.

При этом SWIFT все же не остается в стороне от блокчейна: компания присоединилась к проекту Hyperledger и работает над внедрением технологии распределенных реестров в систему безопасности. SWIFT может выиграть от самостоятельного решения проблемы медленных и дорогих платежей — например, построив собственный блокчейн.

Цифровые перемены

Несмотря на перспективы, вряд ли стоит рассчитывать на скорый переход от централизованных финансовых систем к децентрализованным. Блокчейну мешают технологическая незрелость, правовая неопределенность и неясные выгоды.

«Я сказал, что у биткоина есть потенциал для замены SWIFT при обработке финансовых транзакций. Но я не утверждаю, что это случится», говорит Крис Скиннер, финансовый аналитик, писатель и председатель Европейского сетевого форума «The Financial Services Club». По мнению Скиннера, этому мешают слишком много «но».    

«Блокчейн создает зону доверия в анонимной среде. В случае с криптовалютами это нашло широкое практическое применение. Но у банков принципиально иные подходы к оценке рисков, в том числе установленные регуляторами, и иные уровни рисков. Переложить формирование доверенной среды только на технологию не получится», — добавляет Роман Прохоров.

Участники финансового рынка не готовы потерять над ним контроль. Текущие блокчейн-проекты — это попытки централизованных систем и большого капитала подчинить отрасль себе. Они используют блокчейн, чтобы вырваться вперед и исправить технические недочеты без изменений инфраструктуры. Блокчейн может сделать банковскую систему более эффективной, но в среднесрочной перспективе вряд ли вытеснит кредитные организации и платежные системы.